Binance Partners Med Elliptisk I Overensstemmelsesindsats

Binance, Crypto Exchange, synes at være fokuseret på at øge sine bestræbelser på at overholde lovgivningen. Crypto-udvekslingen har annoncerede sit partnerskab med elliptisk, en blokchain analytisk opstart.

Nyt partnerskab for at øge Binance's udvidelsesplaner

Ifølge ellipset vil dette partnerskab øge sikkerhedskapaciteten og overholdelsen af ​​Binance's systemer. Dette partnerskab vil gøre det muligt for Crypto-udvekslingen effektivt at håndtere hvidvaskning af penge, da det ser ud til at udvide sine operationer til andre jurisdiktioner ifølge Samuel Lim, Binance's overordnede compliance officer.

Binance vil bruge Elliptic's software til at sikre, at dets drift løber glat, og at det er i overensstemmelse med de forskellige lovkrav i de forskellige jurisdiktioner, som den planlægger at udvide til. Dette er det tredje partnerskab, som Crypto-udvekslingen kommer ind i løbet af de sidste to måneder, der vedrører overholdelse.

Elliptics software gør det muligt at identificere transaktioner, der potentielt er forbundet med ulovlige aktiviteter, herunder finansiering af terroraktiviteter og hvidvaskning af penge. Softwaren siges at have overvåget risikoen i transaktioner værdiansat til billioner af dollars med succes.

Binance Investerer stærkt i sine Compliance Processes

I sidste måned meddelte Binance, at det vil indgå i partnerskab med CipherTrace, et andet firma for analyse af Blockchain. Dette partnerskab er rettet mod at øge sine AML-processer (anti-money laundering), herunder etablering af kilde til on-chain-midler og sporing af brugeridentiteter forbundet med problematiske webadresser.

Partnerskabet med CipherTrace blev godkendt efter dets aktiviteter blev godkendt af regulatorerne i Malta. Malta er hjemstedets jurisdiktion for kryptoudvekslingen. På det tidspunkt Lim sagde, at ved at beslutte sig for CipherTrace, da dets partner for on-chain sikkerhedsløsning vil gøre det muligt at supplere dets ekspansionsdrev. Han udtalte, at det også vil fremme tillid mellem udvekslingen og dens brugere, finansielle institutioner og tilsynsmyndigheder. Lim tilføjede, at Binance gennem dette partnerskab vil kunne øge sit nuværende AML compliance program og gøre det muligt at udvide til andre markeder på den mest kompatible måde.

Udvekslingen samarbejdede også med IdentityMind for at forbedre sine know-how (KYC) overensstemmelsesprocesser, der underskrev en aftale herom i marts. Nogle af Blockchain-baserede virksomheder, som Crypto-udvekslingen også arbejder med, omfatter Refinitiv, som var Thomas Reuters 'afdeling for økonomisk risiko, Chainalysis og Blockchain Transparency Institute.

Compliance Processes Questioned

De bestræbelser, som Binance sætter i retning af overholdelse, er sandsynligvis rettet mod at tage fat på opfattelsen af ​​nogle spillere inden for branchen, der har haft mindre end stjernernes bemærkninger om dem. Coinfirm, en reg-tech-opstart, identificerede for nylig Crypto-udvekslingen som en høj regulatorisk risiko, når det kommer til eksponering for anonym aktivitet. Bloomberg betegner også Binance's KYC-processer som værende den mindste i branchen sidste år.

Udvekslingen har gjort en stor indsats for at imødegå dette problem i overensstemmelse med procedurerne. Lim udtalte, at udvekslingen er meget motiveret og drevet for at forbedre sine overholdelsesprocedurer. Han sagde, at udvekslingen vil fortsætte med at vokse dens compliance team, og lægge mere indsats over for overholdelse pladsen tilføjer, at overholdelse vil altid være en opgave, at man konstant er på vej for at forbedre det.